پیش‌بینی قیمت طلا: داده‌های اشتغال غیرکشاورزی آمریکا کلید حرکت بزرگ بعدی XAU/USD است

طلا روز جمعه در بازار آسیا پس از چند تلاش ناموفق برای بازپس‌گیری سطح 4200 دلار به محدوده منفی بازگشت. معامله‌گران اکنون منتظر داده‌های اشتغال غیرکشاورزی آمریکا برای سپتامبر هستند؛ گزارشی که می‌تواند انتظارات درباره افزایش نرخ بهره فدرال رزرو در اکتبر را به‌طور معناداری تغییر دهد و بر ارزش دلار آمریکا و حرکت بزرگ بعدی طلا اثر بگذارد. طلا در روزهای منتهی به این گزارش در فاز تثبیت نزولی بین 4200 و 4100 دلار نوسان کرده است. این فلز گران‌بها میان ریسک‌های تورمی ناشی از انرژی که بازده اوراق خزانه آمریکا را به بالاترین سطح چند ساله رسانده، و کاهش شرط‌بندی‌ها برای افزایش نرخ بهره در ماه جاری همراه با اظهارات دو مقام کلیدی فدرال رزرو، گیر افتاده است. بازده اوراق 10 ساله خزانه‌داری آمریکا روز پنجشنبه به 5.344 درصد رسید که بالاترین سطح از 2002 بود و اکنون نزدیک 5.25 درصد معامله می‌شود. رشد بازده‌های جهانی، تقاضا برای دارایی‌های امن و ضعف گسترده یورو به دلار کمک کرده تا به بالاترین سطح 17 ماهه در برابر شش ارز اصلی برسد و همین موضوع تلاش‌های صعودی طلا را محدود کرده است. با این حال، بازارها اکنون تنها 25 درصد احتمال می‌دهند که فدرال رزرو در ماه جاری نرخ بهره را افزایش دهد؛ در حالی که در ابتدای هفته حدود 70 درصد بود. این بازنگری ملایم، از ریزش بیشتر طلا جلوگیری می‌کند. حرکت جهت‌دار بعدی طلا به انتشار داده NFP آمریکا وابسته است. انتظار می‌رود رقم اصلی NFP در سپتامبر حدود 90 هزار افزایش یابد، پس از رشد 162 هزار نفری در آگوست. با این حال، تمرکز تنها بر رقم اصلی می‌تواند گمراه‌کننده باشد، چون عوامل فصلی مانند استخدام‌های دولتی می‌تواند آن را تحریف کند. همچنین با ادامه ریسک‌های تورمی، میانگین درآمد ساعتی نیز برای تعیین سرعت رشد دستمزدها مهم است. سناریوی نزولی: اگر NFP بالای 100 هزار باشد، بیکاری نزدیک 4.1 درصد بماند و دستمزدها 0.3 درصد یا بیشتر رشد کند، بازارها احتمال افزایش نرخ بهره در اکتبر را احیا می‌کنند و این به نفع دلار و بازده اوراق و به ضرر طلا خواهد بود. سناریوی صعودی: اگر اشتغال زیر 50 هزار باشد، بیکاری به سمت 4.2 درصد افزایش یابد و رشد دستمزدها کند شود، افزایش نرخ بهره در اکتبر ممکن است منتفی شود؛ این موضوع دلار و بازده‌ها را تحت فشار می‌گذارد و می‌تواند بازگشت طلا را فعال کند. در نمودار روزانه، XAU/USD در 4172.49 دلار معامله می‌شود و لحن نزولی کوتاه‌مدت دارد، چون زیر میانگین متحرک ساده 50 روزه در 4327.30 دلار، میانگین 100 روزه در 4279.39 دلار و میانگین 200 روزه در 4534.92 دلار قرار دارد. خوشه‌شدن این میانگین‌های کلیدی بالای قیمت نشان می‌دهد طلا پس از عقب‌نشینی اخیر همچنان محدود مانده است، و شاخص قدرت نسبی 14 حدود 40 مومنتوم ضعیف را نشان می‌دهد نه اشباع فروش. در پایین، حمایت فوری نزدیک محدوده بسته‌شدن قبلی حدود 4172 دلار و کف ساختاری مهم‌تر در حمایت خط روند صعودی حدود 3999 دلار قرار دارد. در بالا، مقاومت اولیه با میانگین 100 روزه در 4279 دلار هم‌راستا است، سپس میانگین 50 روزه در 4327 دلار و میانگین 200 روزه در 4535 دلار سد بالاتری است که برای خنثی‌کردن سوگیری نزولی فعلی باید بازپس‌گیری شود. تحلیل تکنیکال این گزارش با کمک یک ابزار هوش مصنوعی نوشته شده است.